民生银行日前公布的2010年年报显示，报告期内实现净利润175.81亿元，同比增长45.25%。在经营业绩大幅提升的同时，民生银行的收入结构和业务结构也在逐步优化：在收入结构方面，2010年的净息差高达2.94%，净息差提升促进净利息收入增长59.65亿元；手续费及佣金净收入82.89亿元，占营业收入的比重达到15.13%。在业务结构方面，民营企业一般贷款余额3886.35亿元，“商贷通”贷款余额1589.86亿元，民营企业和小微企业贷款超过了全行贷款的一半。

“在银行传统经营模式下，只会看到规模的扩张、利润的增加而看不到效益的明显提高。”民生银行董事长董文标在接受采访时说，面对日趋严格的监管环境、日趋严峻的融资环境和日趋临近的全面利率市场化，银行经营模式转型势在必行。

董文标说，民生银行针对小微企业的业务特点和金融需求，创造了一套全新的小微金融商业模式，在小微企业贷款高速增长的同时避免了传统模式下的高成本和高风险，实现了业务结构优化，增强了核心竞争力。

收入结构逐步优化

年报显示，2010年民生银行实现营业收入547.68亿元，同比增长30.21%，其中净利息收入458.73亿元，同比增长42.29%，净非利息收入88.95亿元，剔除上年海通证券公司股权处置因素后同比增长80.87%；手续费及佣金净收入占营业收入比率为15.13%，比上年提高4.04个百分点。

同期，民生银行加快金融产品创新力度，不断提升产品销售能力，大力推进中间业务发展，实现手续费及佣金净收入82.89亿元，比上年增加36.25亿元，增幅77.72%。手续费及佣金净收入在营业收入中的占比为15.13%，比上年提高了4.04个百分点。

其中，民生银行公司业务板块中间业务快速增长，2010年共实现手续费及佣金净收入52.85亿元，同比增长82.05%，占全行手续费及佣金净收入的67.08%。在总量增长的同时，结构进一步优化，依托于新兴市场投行业务的新型财务顾问收入、贸易融资及交易融资手续费收入、债务融资工具发行手续费收入、托管及年金中间业务收入成为下一步中间业务收入持续增长的重要渠道。

民生银行事业部制改革的成效也进一步显现。2010年，民生银行公司业务各事业部在贷款余额没有大幅增长的情况下，通过主动实施结构调整，探索新兴市场业务，努力推进经营模式转型，各项业务稳步增长，资产质量持续向好。其中，地产、能源、交通和冶金四大行业金融事业部分别实现中间业务收入8.40亿元、3.94亿元、4.84亿元和5.81亿元；贸易金融事业部实现中间业务收入16.91亿元，事业部成为民生银行中间业务收入的重要创造者。

值得一提的是，2010年民生银行净息差由2009年的2.59%上升至2.94%，处于同业中较高水平。民生银行副行长毛晓峰表示，提升的主要原因在于，民生银行继续执行差异化的定价策略，针对不同客户群体的金融服务需求，实施不同定价策略，特别是小微企业贷款业务的快速发展和事业部专业化服务能力的持续提升，极大地提升了贷款的整体定价水平。随着战略业务结构占比的不断扩大，民生银行的综合议价能力不断提高，整体净息差水平持续提升。

三大战略顺利推进

2009年下半年，民生银行提出“做民营企业的银行、小微企业的银行、高端客户的银行”的战略定位，积极推进业务结构调整。随着三大战略的顺利推进，民生银行在民营企业和小微企业市场已取得显著成效，成为行业中的一大亮点。

一是大力推进民企战略，致力于培养民营企业战略合作客户，为业务发展转型和综合收益水平提升奠定基础。2010年，民生银行通过与全国工商联、民间商会、行业协会的合作联动，批量化选择、开发优质民企客户，在总行及经营机构两个层面共同选择战略合作民企目标客户461户，分批次、逐户组建金融管家服务团队，结合客户发展战略及需求制定全面金融服务方案。

为配合民企战略实施，民生银行将信贷业务资源重点配置到民企客户和中小企业，2010年累计向民营企业客户投放贷款3474.15亿元；2010年末，民生银行有余额的民企贷款客户达8192户，一般贷款余额3886.35亿元，分别比上年末增长92.80%和34.58%。而在对公业务板块中，有余额民营企业贷款客户数、民营企业一般贷款余额占比分别达到79.03%和51.78%。

二是全力拓展“商贷通”业务。数据显示，截至2010年末，“商贷通”贷款余额1589.86亿元，比上年末增加1141.77亿元，增长254.81%，占零售贷款的比重达到56.95%，占全部贷款的比重达到15.03%；“商贷通”客户总数达到11万余户，客户结构得到持续优化。

在“商贷通”贷款收益率方面，2010年新发放贷款的利率结构持续好转，新发放贷款执行利率较上年提高1个百分点以上。在“商贷通”业务风险控制方面，民生银行坚持运用“大数法则”测算出特定行业的风险概率，通过甄选“商贷通”业务进入的行业对风险进行有效控制，“商贷通”贷款保持了良好的资产质量，不良率仅为0.09%。这为民生银行加快推广“商贷通”业务奠定了坚实的基础。

三是快速发展私人银行业务。据介绍，截至2010年末，民生银行已在17家分行设立私人银行专营机构，中间业务收入达到1.37亿元，私人银行客户数量增长102.21%，管理金融资产规模增长58.82%，促进了民生银行业务结构的优化。

展望2011年，董文标说，民生银行将积极应对外部形势的变化，突出“民营企业、小微企业、高端客户”的战略重点，持续深化流程银行改革，提升管理，以市值最大化为目标，积极推进“特色银行”和“效益银行”建设，确保二次腾飞战略的顺利实施。