投资者在购买银行理财产品时，要了解产品类别、投资方向、收益率、有无提前终止条款等，一定要精挑细选。分析近期发行的几款产品，会有助于投资者了解银行理财产品的特点。 

  银行理财产品种类繁多，投资方向也各有特色。近期发行的产品有投资于中小企业的，如：杭州银行在上海和北京发行的“幸福理财0926期个人理财计划”是一款信托产品，投资方向是向注册在杭州市余杭区的中小企业发放信托贷款，并有连带责任保证，信托贷款本息由浙江金桥担保有限公司提供担保，且由地方政府提供部分再担保，产品委托的起始金额为10万元。

  “中银进取09003A标普高盛能源超额回报指数挂钩产品”，是中国银行在全国发行的一款挂钩型理财产品，基准日定为2009年6月22日，期末观察日是2010年6月14日，观察水平确定为期初价格的110％，期初价格为基准日挂钩指标的收市价，期末价格为期末观察日挂钩指标的收市价。如果到期两个挂钩指标的期末价格均大于或等于各自的观察水平即期初价格×110％，投资者就可获得这个产品预期的投资收益率；如果到期未达到观察水平确定的价格，投资者只能得到产品规定的较低的收益率。但这一产品为保本型，不会有零收益或负收益的情况发生。

  也有非保本浮动收益型的产品，此类产品预期收益相对比较高，但风险也会高一些。如杭州银行发行的“幸福理财0924期人民币理财计划”，投资方向是京沪高铁苏州段拆迁配套安置建设工程项目贷款，预期年化收益率为3.9％，产品明确说明是非保本浮动收益型的。

  在预期收益中，有的产品扣除了银行管理费的，而有的产品则没有，投资者在购买时也要了解清楚。如上海浦东发展银行在全国发行的“2009年第7期汇理财稳利系列M计划1个月产品”，是一款挂钩型理财产品，其预计最高年收益1.45％，销售时已说明这个收益已扣除银行管理费。而该行在全国发行的另一款挂钩型理财产品“汇理财稳利09年第7期V2计划3个月产品”，预计最高年收益1.90％，就没有说明是否扣除银行管理费。

  另外，很多产品银行都设有提前终止权，投资者对此应有所关注。如中信银行发行的“中信理财之信托计划0916期2号”规定，“如遇信贷市场出现重大变化，影响到产品的正常运作时，银行有权提前终止产品。如信贷资产的借款人提前还款，银行有权全部或部分提前终止产品或购买相应规模的不低于原利率的信贷资产。”

  目前发行的银行理财产品很大一部分对投资者而言是没有提前终止权的，但有少部分则可以，因此投资者也要询问清楚。如北京银行发行的“本无忧系列2009093号现金流人民币1个月理财产品”，投资者就有提前终止权，产品规定：“自本产品起息日后第2个工作日起至本产品到期日（或理财行提前终止日）前的倒数第2日止，客户每日可提前终止本产品，理财行于客户提前终止日的次日支付本息，收益计算截止日为客户提前终止日（含）”。

  也有的产品设置封闭期，如光大银行发行的“阳光资产配置计划4进取组合”规定，“产品成立后的3个月为封闭期，封闭期内（成立1个月后）允许申购，不允许赎回。封闭期结束后每月15日开放，客户可以选择申购、赎回、转换。”