目前，中国证券业正处在改革转轨的时代，创新业务无疑成了券商快速发展的助推器和开拓市场的利器，从固定收益类资产管理业务、约定购回业务，到融资融券、信贷资产转表通道业务等，不少业务已经成为券商利润的新增长点。仅以资产管理为例，截至今年6月底，券商资管规模已超过基金公司，达到3.5万多亿元，而这一数字在去年第三季度末还只是9295.96亿元。也就是说，从9295.96亿元飙升到3.5万亿元，只用了9个月时间，可见创新的能量。

创新步伐不断加快，本来是好事，但任何事情都有两面性，走得太快，免不了“萝卜快了不洗泥”，如影随形的风险就可能不期而至。

目前的情况是，大部分券商的风险管理架构不健全，很多公司即使有风险管理部门和风险制度，但相对于创造利润的业务部门，风控这种带有“阻碍”意味的部门，很难在热火朝天的券商创新业务中占到上风，存在被边缘化，抑或成为摆设的可能；另一方面，风险管理团队自身力量较薄弱，理念陈旧且系统落后，更着重事后监控。值得注意的是，在实际业务开拓中，一些证券公司的风险控制与业务开拓相对独立，没有建立起有机的风险评估和管理手段，风险信息系统无法集中反映公司持仓情况并有效计量风险。更有一些券商在创新业务中为追求规模，吸引客户，推出的产品本身就有较大的风险，有悖于监管部门稳步推进券商创新业务的宗旨。

创新业务对于券商来说是一项系统工程，必须要有周密且持久不断的风控系统规划。首先是要提高风险管理在整个券商创新业务中的地位，从结构和技术手段上建立起能够快速识别、评估、控制和转化风险的内控体系，并将之融入创新业务发展的全过程，即向全面风险管理体系看齐；其次证券公司管理层要有对风险管理有足够的认识和重视程度，并将之贯穿到经营管理的每一个环节，同时建立起全员风险意识观。

创新有风险，但不可因噎废食，更不可盲目冒进。风控是前提，创新是动力，创新需要与风控合规动态均衡，相辅相成，只有这样，券商创新业务才可能最终成为全行业的发展动力。